电商+2万运营预算 · V2.8 · 保本点作战表
丰澍集团 2026 Q3 事业部保本点作战表（电商增长预算版）
关同学 2026-08-13 指令：电商部增加 2 万运营预算（达人BD + 流量投放），毛利率暂不变
测算口径：月固定成本 × 1.1 保底；电商综合毛利按等权 54.45%（待各品GMV占比精确化）
本版核心变化（电商 +2 万运营预算）：
① 电商新增 2 万/月运营预算——用于达人 BD 与流量投放，作为销售费用计入电商固定成本（毛利不变，54.45% 是商品进销差，预算在其后扣）；
② 电商固定成本上升：4.58 → 6.78 万，电商保本 8.42 → 12.46 万（＋4.04）；
③ 集团总固定上升：14.52 → 16.72 万（多 2.2 万保底额）；集团保本 ≈ 71.5 万（原 67.9，＋3.59）；
④ 战略定性：这 2 万不是纯成本拖累，是增长投资——必须配 ROI 临界复盘（见第 02 章卡片），达标则电商放量、毛利反哺；不达标则立即止损。
⑤ 工厂成本与电商脱钩（V2.7）保持不变；招商部独立核算（1.10 万）保持不变。
01成本归集（月固定，V2.8 电商增预算）
| 成本项 | 金额(万/月) | 归属 | 说明 |
|---|
| 浅草棠人力 7人(含财务) | 3.50 | 电商(直接·人力) | 电商唯一人力基数 |
| 电商运营预算 2万 | 2.00 | 电商(直接·销售费用) | 本版新增：达人BD + 流量投放 |
| 工厂人力 5人 | 2.50 | OEM(直接·生产) | 生产工资，与电商无关 |
| 工厂电费 | 0.20 | OEM(直接) | 生产用电 |
| 工厂房租 16万/年 | 1.333 | OEM 100%（1.333） | 纯生产属性，不摊电商 |
| 办公室房租 20万/年 | 1.667 | 总部 1.0(→OEM) / 电商 0.667 | 总部60%由OEM背；电商40%；餐饮除外 |
| 总经办 2人(设计/行政) | 1.00 | 总部(→OEM) | 总部职能，用OEM背 |
| 总部招待费 | 1.00 | 总部(→OEM) | 总部职能 |
| 餐饮 BD 2人×0.5 | 1.00 | 餐饮(直接·人力) | 底薪0.5/人 |
| 招商部 2人 | 1.00 | 独立核算·成本中心 | 不分摊房租；权重 OEM70%/餐饮30% |
| 月固定成本合计(×1.1保底) | 16.72 | | 电商6.78·OEM7.74·餐饮1.10·招商部1.10 |
归集逻辑：各部门保本基数 = 自己人力 + 直接销售费用；电商现含"人力3.50 + 办公室房租0.40占比0.667 + 运营预算2.00"三项；房租按"谁受益谁背"——工厂房租纯生产属性 100% 归 OEM；办公室房租 60% 总部盘(OEM背)+40% 电商；招商部独立核算、不背房租，由集团总毛利覆盖。运营预算 2 万作为销售费用计入固定，是"先投入、后验证"的增长基金，非沉没成本。
电商固定 = 3.50(人力) + 0.667(办公室40%) + 2.00(运营预算) = 6.167 ×1.1 = 6.78 万
OEM 固定 = 2.50(人力) + 0.20(电费) + 1.333(厂租全) + 1.0(办公总部) + 1.0(总经办) + 1.0(招待) = 7.033 ×1.1 = 7.74 万
餐饮固定 = 1.00 ×1.1 = 1.10 万 ｜ 招商部 = 1.00 ×1.1 = 1.10 万（独立）
总固定 = 16.72 万（V2.7=14.52，＋2.20 即 2万×1.1保底）
02各部门保本点（固定 ÷ 毛利率）
| 部门 | 固定成本(×1.1) | 毛利率 | 保本营收(万) | 对比 V2.7 |
|---|
| 电商 | 6.78 | 54.45% 真实SKU | 12.46 | ↑ 8.42→12.46（＋2万预算） |
| OEM | 7.74 | 15% | 51.58 | — 不变 |
| 餐饮 | 1.10 | 40% | 2.75 | — 不变 |
| 招商部 | 1.10 | — | 独立成本中心 | 非营收单元 |
三业务单元保本营收之和 = 12.46 + 51.58 + 2.75 = 66.79 万（各自覆盖自身固定）；外加招商部独立成本 1.10 万由集团总毛利覆盖（按三单元加权毛利 23.4% 折算约 4.70 万）→ 集团整体保本 ≈ 71.5 万（V2.7=67.9，＋3.59）。电商保本抬升完全由新增 2 万运营预算驱动，OEM / 餐饮 / 招商不变。
电商毛利率敏感性（三种情景，仍需确认）
乐观（本版基准）
54.45%
4品等权·未扣变动费
电商保本 12.46 · 集团≈71.5万
中性（扣15%变动费）
≈39%
综合毛利降至~39%
电商保本 17.4 · 集团≈76万
保守（原占位）
30%
占位未替换
电商保本 22.6 · 集团≈81万
电商直营通常有投流 + 快递 + 平台扣点等变动费用。若实际变动费用率为 15%，综合毛利从 54.45% 降到约 39%，电商保本升到 17.4 万、集团保本到 ~76 万。请你确认电商变动费用率，我锁定精确值。注意：本版 2 万运营预算已作为固定销售费用单列，与上述"商品毛利率"是两个独立维度——前者是费用端、后者是进销差端。
电商 2 万运营预算 · ROI 临界点（增长投资复盘卡）
这 2 万是
销售费用，在 54.45% 商品毛利之后扣除。它要"值回票价"，必须撬动足够的
增量 GMV：
临界公式：增量GMV × 54.45%(毛利) ≥ 投放额 × 1.1(保底)
覆盖本金（投 2 万回 2 万）
ROI ≥ 1.84
增量GMV ≥ 3.67万
即每投1元带回1.84元成交
覆盖保底（×1.1 安全垫）
ROI ≥ 2.02
增量GMV ≥ 4.04万
电商总营收需达 12.46 而非 8.42
算账：达人BD/流量投放行业及格线综合 ROI≈2.0。若达标，2 万带来 ≥4 万增量GMV、≥2.18 万增量毛利，净赚 ≥0.18 万（覆盖保底后），且电商总营收站上 12.46 保本线；若不达标（ROI<1.84），立即砍预算或换打法——这 2 万就成了纯成本，把电商保本从 8.42 顶到 12.46 却换不回营收。
038 / 9 / 10 月任务目标与盈利节奏
逻辑：电商背负 2 万增长预算后目标上调至 12.46 守保本（ROI达标则放量）、OEM 承重 51.58 起步、餐饮 8 微亏 / 9 保本 / 10 盈利；招商部独立核算。
| 部门 | 保本营收 | 8月目标 | 9月目标 | 10月目标 | 节奏指向 |
|---|
| 电商 | 12.46 | 12.46 | 13.71 | 17.44 | 综合毛利54.45%；背2万预算；8保本/9小盈/10放量(ROI驱动) |
| OEM | 51.58 | 51.58 | 56.74 | 72.21 | 锁15%毛利；背工厂成本+公共；10月放量 |
| 餐饮 | 2.75 | 2.40 | 2.75 | 3.20 | 8微亏/9保本/10盈利（你指令） |
| 合计(三单元) | 66.79 | 66.44 | 73.20 | 92.85 | 不含招商部独立成本 |
电商逐月盈亏测算（固定 6.78 万含2万预算 · 毛利 54.45%）
| 月份 | 目标营收 | 毛利(54.45%) | 固定成本 | 单月盈亏 | 节奏判定 |
|---|
| 8月 | 12.46 | 6.78 | 6.78 | 0.00 | 保本（背2万预算后） |
| 9月 | 13.71 | 7.47 | 6.78 | +0.69 | 小盈（ROI达标前提） |
| 10月 | 17.44 | 9.50 | 6.78 | +2.72 | 放量盈利（×1.4） |
餐饮逐月盈亏测算（固定 1.10 万 · 毛利 40%）
| 月份 | 目标营收 | 毛利(40%) | 固定成本 | 单月盈亏 | 节奏判定 |
|---|
| 8月 | 2.40 | 0.96 | 1.10 | -0.14 | 微亏（培育期） |
| 9月 | 2.75 | 1.10 | 1.10 | 0.00 | 保本（覆盖人力） |
| 10月 | 3.20 | 1.28 | 1.10 | +0.18 | 盈利 |
集团整体盈亏测算（固定 16.72 万 · 含招商部独立成本）
| 月份 | 目标营收 | 加权毛利 | 固定成本 | 整体盈亏 | 判定 |
|---|
| 8月 | 66.44 | 15.48 | 16.72 | -1.24 | 整体亏损（餐饮微亏+招商部独立成本；电商守保本） |
| 9月 | 73.20 | 17.07 | 16.72 | +0.35 | ≈保本（集团整体转正） |
| 10月 | 92.85 | 21.61 | 16.72 | +4.89 | 放量盈利（电商ROI+OEM放量） |
电商背负 2 万增长预算后，集团 8 月仍战略性微亏（餐饮培育 0.14 + 招商部 1.10 独立成本），9 月集团整体≈保本、10 月放量盈 4.89 万。电商能否从"保本 12.46"放量到 17.44，取决于 2 万预算的 ROI 是否达标——这是本版最大的杠杆变量。OEM 承重墙（51.58 万保本 + 15% 毛利）仍是集团最硬命门。
04CEO 决策包（五段式）
结论
电商增 2 万运营预算（达人BD+流量投放）后，各单元保本：电商 12.46 / OEM 51.58 / 餐饮 2.75（万），集团保本 ≈ 71.5 万（V2.7=67.9，＋3.59）。电商 8/9/10 目标 12.46 / 13.71 / 17.44；OEM 51.58 / 56.74 / 72.21；餐饮 8 微亏 / 9 保本 / 10 盈利；集团 9 月≈保本、10 月放量盈 4.89 万。
推理链
① 2 万运营预算作为销售费用计入电商固定（毛利率54.45%不变，在毛利后扣）；② 电商固定 (3.50+0.667+2.0)×1.1=6.78、÷54.45%=12.46（＋4.04）；③ 集团总固定 14.52+2.2=16.72；④ 三单元保本和66.79 + 招商折算4.70 = 71.5；⑤ OEM/餐饮/招商成本结构不变。
证伪
最脆五项：A. 等权假设——电商各品GMV占比未给；B. 商品毛利未扣变动费——投流/快递/扣点拉低综合毛利至约39%（中性），电商保本升17.4、集团≈76万；C. 2万ROI未验证——若综合ROI<1.84，2万变纯成本、电商保本空抬；D. OEM真实毛利若低于15%保本失守（跌到12%则OEM保本64.5万）；E. 招商部70/30为工作权重假设。
置信度
成本归集逻辑 A（出自你本人口径）；电商预算+保本 B+（受等权+变动费用率+ROI三项制约）。
护栏
① 运营预算 ROI 周度复盘：连续 2 周综合ROI<1.84 立即砍预算或换打法；② 电商变动费用率必须确认，否则综合毛利高估；③ 各品GMV占比到位48h内重算加权综合毛利；④ 餐饮8月微亏上限≤0.2万；⑤ OEM命门周度盯漏斗（120→8）；⑥ 工厂成本与电商脱钩已定，2万预算是销售费用、勿混入商品毛利。
05待你拍板（影响精确值）
- 电商各 SKU 的 GMV 占比：现按等权 54.45% 算综合毛利。给 4 个品实际销售占比，我算加权综合毛利（高毛利品占大头则保本更低）。
- 电商变动费用率：投流 + 快递 + 平台扣点等占 GMV 比例。若不扣用 54.45%；若约 15%，综合毛利降至 ~39%、电商保本升到 17.4 万。当前最大不确定项。
- 2 万运营预算的 ROI 实测：达人BD + 流量投放跑 2-3 周后，给我实际综合ROI（增量GMV/投放额），我判断是否达标（≥1.84 覆盖本金 / ≥2.02 覆盖保底）。
- 财务是否单列公共：若在浅草棠 7 人内（现状），电商人力 3.50；若单列，电商人力降约 0.5 万，电商保本再降约 1.1 万。
- 招商部 70/30 权重是否 8/9/10 保持：你说后期可调整；若不保持，我按月拆权重。
- OEM 真实毛利率复核：现按 15% 锁，若实际仅 12%，OEM 保本跳 64.5 万、集团生存线失守，需启动成本重谈或提价。
回 ①②③，我出终极锁定版 V3.0，并把 Q4 滚动预测一并定死。